A股喜迎8月开门红。

截至今日收盘，三大指数集体收涨，赚钱效应极强，两市成交额连续第四个交易日突破一万亿元，逾250股涨停（含ST及新股），其中，军工概念成为两市最强热点，卫星导航概念股掀涨停潮。

亮点：军工板块大涨近8%！近80亿净流入，20股涨停

军工板块掀涨停潮。

军工股成两市最强热点，板块整体涨幅近8%。

北斗产品已出口120余个国家和地区，卫星导航概念强势掀涨停潮。

图：卫星互联网指数概念股涨幅（来源：wind ,截至8/3收盘）

军工、北斗导航概念股一览

军工再被引爆，最高涨幅基金已达143%！

21金融圈发现，受益于军工行情的启动，军工主题基金，也成为了7月以来涨幅最大的基金。

wind数据显示，市场上25只军工基金，最近一月平均涨幅超过30%，领跑所有类型基金。

截至7/29日，wind航天军工行业主题概念基金表现中，鹏华中证国防B已经创下了143%的涨幅，净值今年来已经翻倍，近1个月涨幅超过41%。

截至7/29日，博时军工主题，收益达到37.92%。

今天场内国防基金也再度大涨👇

上述相关主题的场外基金有：

8月行情，军工股能否继续秀肌肉？

市场表现上，7月以来，国防军工板块涨幅近30%，达28.62%，其中中船防务、中船沈飞、航天彩虹等27只个股涨幅超过30%，中船防务、中船沈飞涨幅翻番。

军工股开始了一轮上涨之后，开始逐渐受到各路资金的关注。作为科技板块的一个分支，军工行业这一次的故事和上一轮牛市则完全不同。

引用来源：民生证券国防军工2020年中期策略报告

东兴机械军工团队最近发布的一份报告，标题是“国防军工行业：当前最具吸引力的科技成长板块“。报告认为，从需求角度看，军工行业未来的确定性较强。

也就是说，军工的结构性机会比较多。

以飞机为例，中国战机数量仅相当于美国的66%，其中二代战机占比为57%，而美国三代及三代半战机占比高达85%。未来先进装备的数量和占比将显著提高，换代升级空间显著。

从产业发展趋势来看，大多数主战装备已进入收获期。

通常军工产品从预研到定型的周期较长，且需要投入巨额资金，只有从定型到量产才能够真正看到订单落地和业绩释放。

可以看到的是，很多军工装备企业正在走小批量生产或批量生产，行业已经进入到收获期，也就是稳健回报期，风险收益比将显著改善。

值得注意的是，消耗性装备可能是最大看点。

另外，东兴机械军工团队认为，目前来看，军工行业成长性正在逐步向好。最近3年，军工上市公司的资产质量也有了明显提升。

天风证券团队认为：

中长期来看，“十四五”将有望成为军工板块景气度较高、高端消耗性装备换装的主要阶段，持续看好板块业绩成长性。

总结：

军工具有高成长性。从近期军工公布的半年报预告来看，大多数军工企业逆势增长，净利润增速超过20%，也是近期成为继医药后业绩最为亮眼的大板块。

军工处在相对低估值的位置，机构买起来不手软。

目前军工行业PE为66倍左右，位于2014年以来的37%分位，也就是说，2014年 以来，军工板块只有37%的时间里，估值比现在低。

在熊市里，这不算什么，但是，现在是慢牛市，这就很难得了！

21金融圈综合：21新闻实验室、 第一财经、券商研报