财经新闻首页/大行报告

回上页

《大行报告》德银升世房(00813.HK)评级至「买入」 基本面稳健估值吸引

德银发表研究报告指世茂房地产(00813.HK) +0.550 (+2.632%) 沽空 $2.36百万; 比率 3.145% 自4月9日所录年内高位累跌22%，现估值相当于未来12个月预测市盈率4.9倍，及每股资产净值(NAV)折让45%。德银指世房基本面稳健，估值届历史低位属吸引，上调其评级，由「持有」升至「买入」，目标价维持26.69元。

报告称，考虑到公司销售强势料延续至下半年，及其全年销售料胜于公司保守预测；及4月底止录逾2,000亿元人民币未入帐销售，毛利率约30%，德银料世房全年盈利增约30%，股息率逾7%，世房现价为投资者提供良好入市机会。此外，德银料现股价大致反映其相对高的美元债状况。

德银补充，考虑估值低企，料世房或控股股东许氏家族或在二级市场回购或增持股份，支持股价。以分派比率40%计，该行料未来两年世房股息率达7%至9%，属同业之间的高端水平。(da/t)(报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2019-05-21 16:25。)阿思达克财经新闻

网址: www.aastocks.com